Разница между сравнительным анализом и сравнительным анализом

2024 Автор: Mildred Bawerman | [email protected]. Последнее изменение: 2023-12-16 08:42

Ключевое отличие - сравнительный анализ и анализ соотношений

Информация сравнивается компаниями в различных формах, чтобы понять текущую производительность и план на будущее. Сравнительный и пропорциональный анализ - это два метода, которые предоставляют информацию о компании. Ключевое различие между сравнительным анализом и анализом соотношений состоит в том, что при сравнительном анализе сравнивается сравнительная информация по компаниям и временам, в то время как пропорциональный анализ - это способ использования информации в финансовой отчетности компании для оценки прибыльности, активности, ликвидности и платежеспособности.

СОДЕРЖАНИЕ

1. Обзор и основные отличия

2. Что такое сравнительный анализ

3. Что такое анализ соотношений

4. Сопоставление бок о бок - сравнительный анализ и анализ соотношений

Что такое сравнительный анализ?

В сравнительном анализе информация о финансовой отчетности компании сравнивается с данными за предыдущие годы или с другими аналогичными компаниями.

Сравнение с предыдущими годами

Для бизнеса жизненно важно непрерывно расти. Чтобы иметь возможность определить, произошло ли это и как это произошло, информацию за предыдущий отчетный период следует сравнить с текущим периодом. Многие компании предоставляют результаты прошлого финансового года в столбце рядом с результатами текущего года для облегчения сравнения. Финансовые отчеты публичных компаний легко сравнивать, поскольку они готовятся в стандартном формате.

Например

Различать статью в середине перед таблицей

Отчет о прибылях и убытках ABC Ltd за год, закончившийся 31.12.2016
	2016 ('000)	2015 ('000)
Продажи	520	488
Себестоимость продаж	(375)	(370)
Валовая прибыль	145	118

Глядя на приведенную выше таблицу, пользователи отчета могут ясно видеть, что валовая прибыль увеличилась с 2015 по 2016 год.

Сравнение с другими компаниями

Это называется сравнительным анализом. Сравнение финансовой информации с компаниями, работающими в той же отрасли, дает множество преимуществ. Эти похожие компании часто являются конкурентами, поэтому их результаты относительно компании можно проанализировать с помощью сравнительного анализа. Результаты этого упражнения более эффективны при сравнении компаний аналогичного размера и аналогичного продукта.

Например, Coca-Cola и Pepsi, Boeing и Airbus.

Что такое анализ соотношений

Коэффициентный анализ - очень важный метод, используемый для анализа финансовой информации. Обычно коэффициентный анализ проводится в конце отчетного финансового периода. Количества в финансовой отчетности на конец года используются для расчета коэффициентов. Финансовая отчетность на конец года содержит информацию о результатах, достигнутых в течение года, и текущем состоянии компании с указанием сумм активов, обязательств и капитала, которыми она владеет. Несмотря на то, что они полезны, они в основном подготовлены для целей презентации и регулирования и не имеют большого значения для понимания того, что означает эта информация и как их можно использовать при принятии решений на будущее. Эти ограничения устраняются с помощью анализа соотношений.

Продолжая приведенный выше пример, Например, коэффициент валовой прибыли (объем продаж / валовая прибыль) можно использовать для расчета того, насколько увеличилась валовая прибыль с 2015 года. Валовая прибыль за 2015 год составляет 24% и увеличилась до 28% в 2016 году.

Он обеспечивает интерпретацию рассчитанных коэффициентов, и в зависимости от того, является ли результат положительным или отрицательным, руководство может решить, какие действия следует предпринять для улучшения будущего.

Например, отношение долга к собственному капиталу отражает структуру финансирования компании и отражает сумму долга как часть собственного капитала. Это следует поддерживать на определенном уровне; если коэффициент слишком высок, это означает, что компания финансируется в основном за счет долга, что является очень рискованным. С другой стороны, долевое финансирование обходится дороже, чем долговое финансирование, поскольку проценты, выплачиваемые по долгу, не облагаются налогом. Таким образом, в зависимости от соотношения руководство может решить, какой должна быть будущая структура финансирования.

Существует 4 основных категории коэффициентов, и для каждой категории рассчитывается определенное количество коэффициентов. Вот некоторые из наиболее распространенных соотношений.

Рисунок 1: Общие финансовые показатели

Анализ соотношений также является разновидностью сравнительного анализа, поскольку коэффициенты часто сравниваются с прошлыми коэффициентами и коэффициентами аналогичных компаний. В отличие от сравнительного анализа, где информация сравнивается в абсолютном выражении, анализ соотношений помогает сравнивать в относительном выражении; таким образом, размер компании не представляет проблемы для анализа. Однако расчет коэффициентов основан на информации о почте, и иногда акционеров больше интересует получение прогнозов на будущее.

В чем разница между сравнительным анализом и сравнительным анализом?

Сравнительный анализ против соотношений
Сравнительный анализ в основном используется для сравнения информации с предыдущим отчетным периодом и другими компаниями.	Анализ коэффициентов в основном используется для интерпретации финансовой информации и принятия будущих решений.
Природа
Это может быть количественное и качественное.	Это количественный характер.
Размер компании
Компании разных размеров нельзя сравнивать	Компании разных размеров можно сравнить